2024 ABD başkanlık seçimleri, iki aday arasındaki bir mücadeleden daha fazlasını vaat ediyor; bu, yatırımcıların olası olasılıkları keşfetmesi için bir fırsat Küresel piyasalardaki fırsatlar ve riskler. Bir tarafta eski başkan Donald Trumpvergi indirimleri, korumacılık ve fosil yakıtlara odaklanan politikalarla birlikte geliyor. Diğer taraftan Başkan Yardımcısı Kamala HarrisYeşil enerji ve inovasyon desteğinin ilerici gündemini sürdüren.
Bu temelde farklı siyasi stratejiler döviz, emtia veya hisse senedi piyasalarını nasıl etkileyebilir ? Ve yatırımcılar beklenen piyasa değişikliklerinden nasıl faydalanabilir? Bu makalede, bekleyebileceğimiz ana piyasa etkilerine ve bu oynaklık dönemine hazırlanmak için potansiyel stratejilere bakacağız.
Ayrıca, XTB'nin "Bir Yatırımcının Gözünden Amerikan Seçimleri" başlıklı analitik raporunda ve bu akşam saat 1:00'ten itibaren başlayacak XTB canlı yayınında daha fazla bilgi bulabilirsiniz.
Trump'ın gündemi ve bunun önemli pazarlar üzerindeki potansiyel etkisi
Trump'ın sahneye dönüşü, Amerika için eski-yeni bir vizyon getiriyor: geleneksel endüstrileri desteklemek, vergileri düşürmek ve ticaret kurallarını sıkılaştırmak . Yaklaşımının birçok önemli pazar üzerinde açık bir etkisi var:
- Enerji sektörü (petrol ve doğal gaz)
Fosil yakıtlara ve kuralsızlaştırmaya yönelik bir bahis ABD enerji piyasasını harekete geçirebilir. Artan ABD petrol üretiminin, emtianın küresel fiyatlarını düşürerek yalnızca ABD enerji şirketlerini değil aynı zamanda arz fazlası ile karşı karşıya kalabilecek WTI ham petrol fiyatlarını da etkilemesi bekleniyor. - Endüstriyel sektörler
Trump'ın Çin ve AB'den yapılan ithalatlara yeniden gümrük vergisi getirmesi yerli imalat ve sanayiyi artırma potansiyeline sahip ve potansiyel olarak çelik, inşaat ve otomotiv endüstrisi gibi sektörlere fayda sağlıyor. Ancak ithal hammaddelerin daha yüksek fiyatları Amerikalı üreticiler için daha yüksek maliyetler anlamına da gelebilir. - ABD Doları (USD)
ProTektonik bir yaklaşım ithalatı azaltıp iç talebi artırarak doları güçlendirebilir, ancak daha düşük vergilerden kaynaklanan artan bir açık doların zayıflamasına neden olabilir. EUR/USD ve USD/JPY gibi temel döviz çiftleri, ticaret politikasındaki değişikliklere ve küresel belirsizliğe önemli tepkiler verebilir.
Harris gündemi ve bunun önemli pazarlar üzerindeki potansiyel etkisi
Kamala Harris, istikrar getiriyor ve Joe Biden'ın belirlediği yolu sürdürülebilirlik, inovasyon ve çevresel sorumluluğa vurgu yaparak sürdürüyor . Yaklaşımı aşağıdaki sektörleri etkileyecektir:
- Yenilenebilir enerji kaynakları
Yeşil enerjiye yatırım, güneş ve rüzgar enerjisi pazarlarını önemli ölçüde canlandırabilir ve Tesla veya benzeri şirketlerin ilgisini çekebilir. NextÇağ Enerjisi. Ancak fosil yakıtlara olan talebin azalması, petrol ve gaz piyasalarının zayıflamasına neden olabilir. - Teknoloji sektörleri
Özellikle karbon emisyonlarının azaltılması alanında inovasyon ve araştırmaya verilen destek teknoloji şirketlerini güçlendirebilir. Ağırlıklı olarak teknolojiye odaklanan Nasdaq, bu gelişmenin yanı sıra yeşil enerji gelişmelerine yönelik hükümet teşviklerinden de yararlanabilir. - Sağlık sektörü
İlaç maliyetlerini düşürmeyi ve bakıma erişimi iyileştirmeyi amaçlayan sağlık reformları sağlık şirketlerini olumlu etkileyebilir. Sağlık sektöründeki genişleme S&P 500 sektörüne yardımcı olabilir Healthcare ve sağlık teknolojisi ve ilaç sektörüne odaklanan şirketler için yeni fırsatlar yaratacaktır.
Geçmiş veriler bize seçim öncesi oynaklık hakkında ne söylüyor?
Tarihsel olarak, seçimler piyasa oynaklığını artırmıştır . Veriler, seçim öncesinde VIX endeksiyle ölçülen oynaklıkta önemli bir düşüş olduğunu ve bunun yıl sonuna kadar sürebileceğini göstermektedir. Bu dönemde piyasa daha az dinamik olma eğilimindedir ve bu da yatırımcılar için fırsatlar yaratır: son dokuz yılda, S&P 500 bu dönemde ortalama %75 oranında, yani %3'ten fazla yükselmiştir.
Kaynak: Seasonax.com, ABD başkanlık seçimleri sırasında S&P 500 ve VIX volatilite endeksi.
Dolar seçim sonucuna göre nasıl değişebilir?
Trump'ın harcama ve teşvik yaklaşımı ekonomik büyümeyi artırabilir ancak bütçe açığını da yükseltebilir. Federal Rezerv'e yönelik eleştiriler ve daha zayıf bir dolar için yapılan baskı, ABD ihracatçılarını destekleyebilir. Öte yandan Harris, daha düşük gümrük vergileri ve daha açık ticaret politikalarıyla daha istikrarlı bir yaklaşım benimseyebilir ; bu da daha istikrarlı veya daha güçlü bir dolara yol açabilir.
Tarihsel olarak, dolar seçim yıllarında en iyi performansı gösterirken , seçim sonrası yıllarda zayıflama eğilimindedir.
Kaynak: www.seasonalcharts.com, ABD dolarının (USD) gelişimi ve başkanlık döngüsü
Bireysel araçlardan ne bekleyebiliriz?
ABD başkanlık seçimleri döneminde EUR/USD
Tarihsel olarak, EUR/USD paritesi seçim yıllarında net bir trend göstermemiştir, ancak yatırımcıların beklemesi gereken yaygın bir durum olarak daha yüksek volatilite görülmektedir. Örneğin, dolar 2000, 2004, 2008 ve 2012 seçimlerinden sonra o dönemin ekonomik krizlerine tepki olarak değer kaybetti.
Bank of America analistlerine göre , 2024 yılında ABD dolar endeksinde (DXY) düşüş eğilimi ortaya çıkıyor ve bu da doların 96,00 seviyesine kadar düşmesi anlamına gelebilir. Vadeli işlem piyasalarında, Mayıs ayından bu yana EUR/USD'de kısa pozisyonlarda önemli bir artış yaşandı ; bu da doların daha da zayıflayabileceğine işaret ediyor.
Japonca yalnızca belirsizlik sırasında
USD/JPY, seçimlerden etkilenecek bir diğer parite. Yen, güvenli liman varlığı olarak kabul edilir ve bu nedenle siyasi belirsizlik dönemlerinde dolara karşı genellikle güçlenir. Sermayelerini korumak isteyen yatırımcılar bu pariteyi takip etmelidir.
Güvenli liman olarak altın
Seçimler genellikle talebi artırır Sayın Enflasyona ve piyasa dalgalanmalarına karşı geleneksel bir korunma aracı olarak. Trump'ın korumacılığı fiyatı destekleyebilir, Harris'in istikrar sağlayıcı politikaları ise düşmesine neden olabilir. Bank of America analistleri Ekonomik toparlanma durumunda gümüşe olan talebin artabileceğine işaret eden veriler, altının tarihi seviyelerde cazip kalmaya devam ettiğini gösteriyor. maxisim.
Kaynak: Tradingview.com, Forex.com, Altın Fiyatı Gelişimi
Petrol (WTI) ve siyasete duyarlılığı
WTI petrol fiyatlarının gelişimi , bir sonraki başkanın enerji politikasına yaklaşımından etkilenecektir. Trump'ın fosil yakıtlara verdiği destek, artan üretim nedeniyle fiyatlarda düşüşe yol açabilirken, Harris petrol talebini sınırlayan çevresel önlemleri hayata geçirebilir ve bu da fiyatları artırabilir. Petrol şu anda, özellikle ABD ve Çin'den gelen küresel talebin toparlanmasını bekliyor.
S&P 500 ve Nasdaq hisse senedi endeksleri
ABD borsa endeksleri seçim sonuçlarına karşı hassastır. Trump'ın vergi indirimleri kısa vadede sanayi ve enerji sektörlerine fayda sağlayabilirken, Harris'in adaylığı teknoloji hisselerini yükseltebilir ve bu da Nasdaq üzerinde olumlu bir etki yaratabilir. Tarihsel veriler, beklenmedik seçim sonuçlarının veya oy sayımındaki uzun gecikmelerin önemli dalgalanmalara neden olabileceğini, net sonuçların ise büyümeyi desteklediğini göstermektedir.
Kaynak: Tradingview.com, Forex.com, S&P 500 Endeks Gelişimi
Seçim döneminde ticaret stratejileri
Dolayısıyla seçimler şüphesiz dalgalanmayı ve bununla birlikte ticaret fırsatları potansiyelini de beraberinde getiriyor. Peki bunları özel olarak nasıl kullanmalı?:
- VIX ve S&P 500 pozisyonlarının birleşimi: Tarihsel olarak, VIX'in kısa ve S&P 500'ün uzun olmasının birleşiminin, endekslerin ters tepki verdiği seçimler sırasında faydalı olduğu kanıtlandı.
- Ölçeklendirme ve kısa vadeli işlemler: Artan volatilite, dikkatli risk yönetimi gerektiren ölçeklendirme ve kısa vadeli alım satım stratejisini desteklemektedir.
- Portföy riskten korunma: Seçim belirsizliği beklentisiyle, beklenmedik piyasa dalgalanmalarına karşı korunmak için kısa pozisyonların kullanılması tavsiye edilir.
- Duygu Analizi: VIX gibi endeksler ve yatırımcı duyarlılığı anketleri (AAII veya Korku ve Açgözlülük Endeksi gibi), yatırımcıların piyasa duyarlılığını yönlendirmesine ve farklı senaryolara hazırlanmasına yardımcı olabilir.
Sonuç
2024 ABD seçimleri sadece bir liderlik değişikliğinden daha fazlasıdır; Küresel piyasalar için önemli bir anDünya genelinde döviz, emtia ve borsa endekslerini etkileyebilecek. Pro Hızlı adapte olabilen ve riskini yönetebilen yatırımcılar için bu seçimler olağanüstü bir fırsat sunuyor. Siyasi ve ekonomik bağlamı anlamak piyasalarda başarının anahtarı olabilirSeçim nasıl sonuçlanırsa sonuçlansın.
Daha fazla bilgi edinmek ister misiniz? XTB'nin " Bir Yatırımcının Gözünden Amerikan Seçimleri" başlıklı analitik raporu, olası piyasa gelişme senaryolarına dair detaylı bir genel bakış sunuyor. Ayrıca, XTB'nin bugün saat 1:00'ten itibaren seçimlerden güncel olayları doğrudan aktardığı YouTube'daki kesintisiz yayınını izleyebilirsiniz.
CFD'ler karmaşık araçlardır ve kaldıraç kullanımı nedeniyle hızlı finansal kayıp riski taşırlar. Bu sağlayıcı ile CFD ticareti yapan perakende yatırımcı hesaplarının %74'sı zarar etmiştir . CFD'lerin nasıl çalıştığını anlayıp anlamadığınızı ve fonlarınızı kaybetme riskini göze alıp alamayacağınızı değerlendirmelisiniz. Yatırım risklidir, sorumlu bir şekilde yatırım yapın.
